河南煤炭資源整合日前掀起高潮。
今日，神火股份發(fā)布非公開發(fā)行預(yù)案，擬募資不超過19.35億元用于煤炭資源整合項(xiàng)目、購(gòu)置井下緊急避險(xiǎn)設(shè)備項(xiàng)目及補(bǔ)充流動(dòng)資金。其中在廣受市場(chǎng)關(guān)注的煤炭資源整合項(xiàng)目上，公司此次將收購(gòu)合計(jì)28家小煤礦經(jīng)營(yíng)性資產(chǎn)（含采礦權(quán)）的部分份額。
據(jù)悉，神火股份此次非公開發(fā)行將以不低于13.46元/股的價(jià)格發(fā)行不超過16000萬(wàn)股。本次發(fā)行完成后，公司現(xiàn)控股股東神火集團(tuán)持股比例將降至23.05%，但仍將是公司的控股股東。
代大股東整合28家小煤礦
事實(shí)上，自2009年起，河南省就一直在進(jìn)行中小煤礦整合工作。2010年2月，河南省政府正式下發(fā)《河南省煤炭企業(yè)兼并重組實(shí)施意見》，意味著河南煤礦資源整合進(jìn)入倒計(jì)時(shí)。
根據(jù)上述文件精神，河南省以6家大型煤炭企業(yè)為主體，堅(jiān)持“一個(gè)礦區(qū)以一個(gè)主體開發(fā)為主”和就近適量的原則，對(duì)年生產(chǎn)規(guī)模在15-30萬(wàn)噸的煤礦（含15和30萬(wàn)噸，不包括年生產(chǎn)規(guī)模100萬(wàn)噸以上煤炭企業(yè)所屬礦井）進(jìn)行兼并重組，最終建成3個(gè)年產(chǎn)5,000萬(wàn)噸的特大型煤炭企業(yè)，使省骨干煤炭企業(yè)控制的煤炭資源量占全省占用煤炭資源量的85%以上，產(chǎn)量占全省總產(chǎn)量的75%以上。
而作為6家作為兼并整合主題的大型煤炭企業(yè)之一，神火股份控股股東神火集團(tuán)此前共分配和接收了44處小煤礦。
神火股份今日公告表示，為避免同業(yè)競(jìng)爭(zhēng)，支持上市公司做大做強(qiáng)主營(yíng)產(chǎn)業(yè)，促進(jìn)上市公司持續(xù)發(fā)展，神火集團(tuán)指定神火股份為小煤礦整合的實(shí)施主體。而經(jīng)過對(duì)44個(gè)小煤礦的篩選，公司確定嵩山煤礦、李樓煤礦等28家小煤礦使用本次非公開發(fā)行募集資金進(jìn)行整合。
據(jù)悉，經(jīng)與28家小煤礦產(chǎn)權(quán)人的艱苦談判，目前神火股份與各小煤礦均已達(dá)成重組意向。神火股份將向公司全資子公司許昌神火、鄭州神火增資，然后許昌神火、鄭州神火再向28家合資公司增資或出資，款項(xiàng)用于支付購(gòu)買小煤礦產(chǎn)權(quán)人擁有的經(jīng)營(yíng)性資產(chǎn)（含采礦權(quán)）部分份額的價(jià)款。
新增1.5億噸煤炭?jī)?chǔ)量
神火股份表示，此次整合完成后，公司將新增的煤炭保有儲(chǔ)量15,354.54萬(wàn)噸，可采儲(chǔ)量6,597.05萬(wàn)噸，煤炭生產(chǎn)規(guī)模增加462萬(wàn)噸/年。這不僅大幅增加了公司煤炭資源儲(chǔ)量，也提升了公司在行業(yè)中的競(jìng)爭(zhēng)力。
不過，公司也坦陳，本次重組小煤礦資金需求量較大，鑒于神火股份目前資產(chǎn)負(fù)債率較高，僅依靠其自身資金積累已難以滿足兼并重組的需要，亟需通過資本市場(chǎng)渠道融資。
公開資料也顯示，截至2010年底，公司資產(chǎn)負(fù)債率（合并）為75.83%，流動(dòng)比率為0.68，速動(dòng)比率為0.51。
因此，根據(jù)此次非公開發(fā)行預(yù)案，在募集而得的不超過19.35億元的資金中，除了約6.53億元用于向公司全資子公司許昌神火和鄭州神火增資，并收購(gòu)28家小煤礦經(jīng)營(yíng)性資產(chǎn)（含采礦權(quán)）的部分份額外，另有5.5億元用于補(bǔ)充公司流動(dòng)資金。
神火股份表示，這將大大改善公司償債能力，降低償債風(fēng)險(xiǎn)，節(jié)省財(cái)務(wù)費(fèi)用，改善公司經(jīng)營(yíng)效益，并提高公司未來(lái)融資能力。
另值得一提的是，為提升公司現(xiàn)有煤礦和擬整合小煤礦的安全系數(shù)，達(dá)到國(guó)家規(guī)定的安全標(biāo)準(zhǔn)，此次募集資金中還將有6.88億元用于購(gòu)置井下緊急避險(xiǎn)設(shè)備項(xiàng)目。
