“雙碳”目標背景下國內車用動力加速向電動化轉型，隨著新能源汽車的快速推廣，汽柴油將逐漸被電動力取代，尤其是車用汽油。在新能源汽車沖擊下，預計國內汽油需求在2026年達峰，2045年需求量減半，2045年至2060年汽油需求逐步消失。汽油需求量逐漸收縮，汽油調和組分需求總量也隨之受限，隨著汽油質量升級，調油組分類型也逐漸受限，影響調油方向LPG（液化石油氣）深加工企業的發展。未來LPG深加工企業應該從調油方向向化工方向轉變，產業鏈從烯烴深加工向烷烴深加工延伸，追求依靠技術進步并探索生產高端產品替代部分進口產品，以實現企業的轉型和高質量發展。

“雙碳”目標背景下國內車用動力結構加速變化

我國是全球最大的發展中國家，經濟發展對能源需求量仍在增加，但碳減排目標時間緊迫，遠短于發達國家，實現“雙碳”目標面臨較大挑戰。

國內碳減排路徑是抓好能源結構調整、產業結構優化及新能源汽車推廣。電力低碳化、產業結構調整優化和交通運輸用能清潔化是實現“雙碳”目標的重要路徑。

在國家和地方配套政策支持下，目前國內新能源汽車基本完成了從政策性推動向市場化推動的轉變，新能源汽車產銷量快速增長。今年前7個月，國內新能源汽車產銷量分別為327.9萬輛和319.4萬輛，同比增幅分別為117.2%和115.5%，銷量滲透率22.1%，預計全年銷量在600萬輛左右。在新能源汽車的沖擊下，2026年之后汽油需求將逐漸萎縮，煉廠逐漸從燃料型向化工型轉型，汽油調和組分需求總量也隨之受限。

汽油質量逐漸升級，調油組分類型也隨之受限。近年來，我國汽油質量升級逐步推進，一般來說質量升級有以下實現路徑：一是調節調和組分油的性質，通過加氫裂化和加氫精制降低催化裂化汽油烯烴含量；二是調整調和組分油的結構，增加烷基化、異構化等優質調和組分；三是優化加工原料構成，優化加工流程等。所以，芳構化、醚化等調和組分將逐漸受限。

LPG作為燃料和原料的需求結構逐漸分化

LPG用途廣泛，主要用于民用和工業燃料、車用動力燃料、調油原料、化工原料等。近年來，LPG燃料的消費占比逐漸萎縮，列入化工原料的占比快速提高。 

同時，國內市場LPG需求自2012年以來快速攀升，產量平穩增長，供需缺口剪刀差越來越大，近幾年對外依存度保持在30%以上。國內LPG市場消費量2021年達到7054萬噸，比上年增速達11.6%。伴隨著需求的增長和煉廠調節生產柴汽比的影響，國內LPG產量不斷增長，2021年產量達到4704萬噸，比上年增長5.8%。

國內LPG市場預測

國內產量將繼續小幅增長。隨著國內“十四五”“十五五”規劃新增煉化項目和煤化工項目的實施，以及國內煉廠隨市場需求下調生產柴汽比，國產LPG資源將進一步增長，但煉化一體化企業多自產自用，商品量不會有明顯增加。

需求仍有增長空間，缺口量有可能進一步擴大。國內消費結構向化工深加工方向轉變趨勢明顯，規劃和即將投產的化工深加工項目將進一步拉動LPG需求增長。調油方向的烯烴深加工短期仍有機會長期逐漸分化。

（1）烷基化前景看好

技術上離子液法和間接法原料選擇更廣泛、不必須使用醚后碳四，且離子液法是綠色環保新技術，未來競爭力較強。國內烷基化產能增長較快，未來仍有一定發展空間。隨著國六汽油標準的頒布實施，國內對烷基化調和組分需求量不斷增長。烷基化裝置在國企和民企中都備受青睞，推動國內烷基化產能在2018年至2021年爆發式增長，2021年達到2652萬噸，僅次于美國，產能區域分布相對均勻；國內烷基化油調和占比還比較低，相對于美國，未來國內烷基化路線仍然有一定發展空間。產能利用率相對較高，由于與醚化存在原料競爭，近年來產能利用率在50%上下震蕩。2022年上半年烷基化生產企業處于盈利狀態，6月烷基化裝置利潤保持在500元/噸左右。

（2）醚化發展前景不容樂觀

醚化裝置產能增長明顯放緩。經歷了2012年至2017年快速增長以后MTBE（甲基叔丁基醚）產能增幅明顯放緩，2020年國內產能已經超過2300萬噸/年。醚化裝置產能分布不均。山東地煉MTBE產能占比近1/2，主營單位MTBE產能占比不足1/4，個別主營煉廠MTBE已經開始停用。國內醚化裝置開工率保持在60%左右，但主營單位產量增長一直較為緩慢，基本自產自用，少量外銷，汽油生產過程MTBE添加比例一直較低，甚至低于2%。

未來MTBE調油前景不容樂觀，一是汽油需求逐步收縮；二是MTBE不是優質的調和組分，氧含量高，與甲醇/乙醇汽油沖突，汽油中的MTBE含量超過7%，汽車排放氮氧化物會明顯增加。所以，隨著國六汽油標準的實施，大企業更多采用加氫或烷基化組分來改善汽油品質。企業生產盈利情況也稍弱于烷基化裝置，2022年6月MTBE傳統工藝、異構工藝生產利潤分別在450元/噸和250元/噸左右。

（3）芳構化前景堪憂，異構化發展空間有限

2010年前后碳四深加工中芳構化發展迅速，國內也一度出現大量進口芳烴用于調油的現象。近年來，對混芳征收消費稅在一定程度上抑制了混芳調油。2012年開始對國產混芳征收消費稅，芳構化發展速度受到影響；2021年6月12日開始對進口環節征收消費稅。加之，國內逐漸規范市場秩序，通過查無票油、走私油、非標調和油等有力措施促進市場平競爭。此外，隨著汽油質量標準升級，對芳烴含量和苯含量要求愈加嚴格，芳構化組分調油后市機會不大。

異構化包括烷烴異構化和烯烴異構化。烷烴異構化主要是正丁烷異構化生產異丁烷，再進行烷基化，用于調和汽油；烯烴異構化主要是正丁烯異構化生產異丁烯，下游再進一步深加工利用。異構化組分油不是調油主流，未來發展空間非常有限。

LPG深加工企業轉型高質量發展方向

從調油方向逐漸向化工方向轉變。國內成品油消費增速放緩，“十四五”迎來增長“平臺期”已成業內共識，2026年前后汽油需求見頂。但是，化工品需求仍有長足的發展空間，將迎來一輪較長的“景氣發展周期”。

產業鏈從烯烴深加工向烷烴深加工延伸。醚化、芳構化等烯烴深加工企業要轉型、產業鏈要延伸和差異化，把碳三、碳四的附加值發揮到最大，烷烴深加工將成為LPG未來發展方向。比如：丙烷脫氫制丙烯（PDH）及聚丙烯、丙烯腈、丙烯酸、苯酚、丙酮、環氧丙烷，以及下游精細化工品等；異丁烷脫氫生產異丁烯、高純異丁烯、MTBE等。

追求通過技術進步探索生產高端產品替代部分進口產品，實現企業的轉型和高質量發展。國內化工市場低端產品過剩、高端產品短缺；高端技術有待進一步突破，逐漸替代進口產品，提高高端化工產品的自給率。比如，在自給率較低的工程塑料、高端聚烯烴塑料、高性能橡膠、高性能纖維、功能性膜材料、電子化學品上進一步突破。（作者 羅艷托 丁少恒 仇 玄 邢治河 單位：中國石油天然氣股份有限公司規劃總院）